La location de matériel concerne un large éventail de domaines et d'industries, notamment les matériels de construction, l'électricité, les activités, les plateformes de travail en haute altitude et les grues. Alors, quelle place occupe le leasing de grues sur le marché du leasing au sens large ?
Le géant du levage lourd Mammoet a utilisé une grue circulaire PTC210DS pour le parc éolien offshore Seagreen à Port Nege, en Écosse.
Sur la base de données purement financières, 12 entreprises de grues ont été sélectionnées parmi les 100 premières sociétés mondiales de leasing d'équipements. En 2023, ces 12 entreprises ont généré environ 5 milliards d'euros de revenus locatifs, soit 6,5% du chiffre d'affaires total des 100 premières entreprises, soit 75 milliards d'euros. Parmi ces 12 entreprises, 7 se situent dans le top 50 de l’IRN100. Parmi ces 12 sociétés, Maxim est la plus importante en termes de revenus locatifs purs, se classant 17ème avec un chiffre d'affaires inférieur à 900 millions d'euros, suivie de près par Sarens et Mammoet. Voici donc notre première réponse : le leasing de grues représente entre 5 % et 10 % du marché mondial du leasing de matériel.
Si cette part est raisonnable, les acteurs du secteur des grues diront peut-être que les sociétés de location d'équipements typiques disposent de flottes extrêmement diversifiées, comprenant des produits de construction « de base » tels que les excavatrices. C'est effectivement le cas, mais il existe encore de nombreuses sociétés de leasing d'une envergure plus grande que notre société de grues, notamment Aggreko (électricité), WillScot (hébergement temporaire et stockage), Modulaire (hébergement temporaire) et Horizon Construction (nacelle élévatrice). .
Bien entendu, la plus grande différence réside dans l'ampleur de la location des « entreprises globales ». United Rentals et Sunbelt Rentals (toutes deux du groupe Asht) sont toutes deux des sociétés avec plus de 10 milliards d'euros et plus de 1 500 sites. Viennent ensuite Herc Rentals (3 milliards d'euros), Loxam (2,5 milliards d'euros) et quatre grandes sociétés de location japonaises (Aktio, Nishio Rental All, Kanamoto et Nikken), qui réalisent toutes un chiffre d'affaires supérieur à 800 millions d'euros.
Au niveau opérationnel, il existe de nettes différences entre les grues et les autres produits de location. La grande majorité des loueurs généraux ne disposent pas de beaucoup de grues. La plupart des entreprises disposent de chariots élévateurs à flèche télescopique et de grues de chantier, et peut-être de quelques grues professionnelles de type « araignée », mais elles évitent souvent d'utiliser des grues mobiles ou sur chenilles classiques, qui sont les principaux produits de la plupart des sociétés de location de grues. Certaines entreprises de grues sont impliquées dans l'équipement général, les plates-formes de travail à haute altitude (comme All Family of Companies) ou l'électricité (comme Al Faris aux Émirats arabes unis), mais ce n'est généralement pas leur cœur de métier. Certaines entreprises sont passées des grues à la location générale, les services d'équipement H&E aux États-Unis en étant le meilleur exemple.
En fait, une tendance clé en matière de location de matériel est l'acquisition d'entreprises spécialisées par des sociétés à vocation générale. Parmi les 100 premières sociétés de leasing, 29 peuvent être classées comme professionnelles, mais ce nombre diminue chaque année. De ce point de vue, les grues, ainsi que l'électricité et l'hébergement temporaire, font partie des industries qui maintiennent fermement leur « séparation » et leur expertise produit. L’objectif de devenir une entreprise universelle ? Cela soulève une question : les sociétés de leasing de grues deviendront-elles la cible des grandes sociétés de leasing généraliste ? Vous le pensez peut-être parce qu'une stratégie clé de General Rental est d'élargir ses départements spécialisés : cette situation est courante dans le monde entier, mais particulièrement intense aux États-Unis, où United Rentals et Sunbelt Rentals ont réalisé une croissance organique significative et des investissements d'acquisition dans des domaines tels que comme équipement de nettoyage, pompes, tranchées et pistes temporaires. En prenant United comme exemple, le taux de croissance annuel composé (TCAC) du département professionnel a atteint 24,2 % au cours des 10 dernières années. L'entreprise opère actuellement sur 651 sites et génère plus de 4 milliards de dollars de revenus par an. Les rendements de ces entreprises spécialisées sont souvent supérieurs à ceux de l'équipement général (les sociétés de leasing peuvent apporter leur « expertise » et leur matériel) ; Ils sont généralement bien intégrés aux entrepôts, aux ateliers et aux services de transport ; Et cela contribue à diversifier la clientèle et à réduire la dépendance à l’égard du secteur de la construction. Mais la location de grues n’est pas facile à intégrer. Ils peuvent aider à diversifier les cibles dans une certaine mesure, mais ajouter une grue à un entrepôt de location d'équipement standard est très difficile, et il ne fait aucun doute qu'on ne peut pas transporter une grue sur chenilles sur une plate-forme basse remplie de générateurs et de tours d'éclairage. La demande de grutiers donne également un aspect différent à la location de grues. Par conséquent, l’activité de location de grues est généralement indépendante – les professionnels des grues peuvent sans aucun doute penser à d’autres raisons. Cela ne signifie pas qu'il est absolument impossible pour General Rental Company d'entrer dans le secteur des grues. United Rentals et Sunbelt Rentals exploitent toutes deux des services publics de location de voitures aux États-Unis, y compris des excavatrices, qui sont étroitement liées aux grues. Plus important encore, les grandes entreprises à vocation générale sont constamment à la recherche d’opportunités de croissance. Ces géants américains étudient le marché européen – où opèrent à la fois United et Sunbelt – mais les retours sur investissement aux États-Unis restent relativement élevés. Peuvent-ils croire que le secteur des grues aux États-Unis est au moins aussi rentable que le leasing général en Europe ?